数据显示，中证消费电子主题指数自今年2月5日低点以来，至今累计涨幅超过20%，其间最高涨幅更是超过40%。
9-10月份，消费电子事件更是密集催化。华为三折折叠屏手机、苹果iphone16系列即将登场，以及Meta举办Connect大会等，消费电子板块“热度空前”。
在行业人士看来，本轮A股消费电子板块表现强势，主要原因在于端侧AI创新将可能带动新一轮消费电子更新周期。当前消费电子板块基本面趋势较好，估值也较为合理。考虑到AI端侧落地之势刚起，市场环境配合的情况下，估值有一定的提升空间，行情具备持续上行的潜力。
从行业生命周期来看，消费电子短期处于周期复苏阶段，长期处于AI/AR等技术突破下的新产业周期早期。从细分领域来看，终端品牌、OEM/ODM制造厂商以及重要零组件供应商值得关注。其中，2025年开始苹果迎来创新周期，当前苹果产业链更适合布局。
